国际财富管理中心（International Wealth Management Centres, IWMC）指专注于服务并着力吸引全球私人客户的国家或地区，其重要特征在于大规模为拥有海外住所的客户提供私人银行/财富管理服务。新加坡地处东南亚和东盟中心位置，是一个活力充沛的城市型国家。新加坡大力发展资产和财富管理行业，旨在成为“亚洲的瑞士”。多年来，得益于那些注重稳定政局与监管环境的国际客户，新加坡一直都是亚洲乃至全球最为成熟的财富管理中心之一，高净值人士纷纷选择新加坡作为海外资产规划的目的地。在新加坡，各类金融机构的广度和深度也使机构和客户能够随时进入全球和区域金融市场。

       新加坡建设全球财富管理中心方面的经验做法得到了国际诸多研究机构的认可。国际财富管理中心排名方面：《2021年德勤国际财富管理中心排名报告》显示，新加坡的综合竞争力连续在三次调查中排名第二。作为中立的商业中心，新加坡相当有竞争力，以创新方面的强劲表现最为突出。离岸财富中心认可度方面：在《亚洲私人银行家》2018年发布的离岸财富市场白皮书中，新加坡被认为是全球最受青睐的离岸财富中心之一。

       在日渐激烈的全球竞争中，新加坡正发展成为全球财富管理中心建设的标杆城市，其取得成功的经验主要有以下几方面。

       一、政府规划

       新加坡其全球财富中心的崛起，源自于政府的前瞻规划与大力支持。1998年，新加坡政府公布了“建设国际金融中心”的宏伟蓝图。为此，新加坡在金融监管局（Monetary Authority of Singapore, MAS）内部成立“金融业推广部 (Financial Sector Promotion Department, FPD)”,负责与业界紧密合作以促进新产品、新科技和新活动。经过二十多年发展，新加坡吸引了几乎所有知名的财富管理机构进驻，全球1200多家银行、保险等金融机构的总部设在新加坡，众多全球知名的金融机构在新加坡设有区域总部，如淡马锡、挪威央行投资管理局、韩国国家养老金等。

       新加坡建立了一个强大的财富管理生态系统，以支持私人银行业的发展。这些包括：1、资产管理、财富和继任规划、外汇和衍生品交易方面的技能和专业知识。2、由世界一流的培训机构支持的多元化的本地和国际财富管理人才库。3、发达的资本市场以及充满活力的私募股权和风险资本生态系统。4、包括信托公司、慈善组织、家族理财办公室和辅助服务提供商（如税务、法律顾问、顾问和技术平台提供商）在内的一整套财富管理参与者。

       除了传统金融机构外，新加坡的家族办公室（Family Offices）注册数量激增。通过成立独立的机构、聘用投资经理、自行管理家族资产组，家族办公室帮助家族在没有利益冲突的安全环境中更好地完成财富管理目标、实现家族治理和传承、守护家族的理念和梦想。根据新加坡金融管理局（MAS）提供的统计数据显示，从2017年到2019年期间，新加坡家族办公室的数量增加了五倍。在联合早报报道的市场调查中，新加坡本地约有200个家族办公室，管理资产规模一般超过1亿美元，总规模可能约200亿美元。

       二、政策制定

       在亚洲金融危机之后，新加坡选择个性化监管，并采取税收和管理政策的各种优惠措施，重点培育亚洲美元市场和金融期货市场，从而成为了全球四大离岸金融市场之一，助力新加坡成长为全球主要的财富管理中心之一。

       新加坡尽力营造个性化监管环境。新加坡先后颁布《新加坡保密法》、《银行保密法》，承诺尊重客户全部隐私权，违者可被处于不超过12.5万新元的罚款，或者不超过三年的监禁，或者并处。如果是团体犯罪，可以处于不超过25万新元的罚款。此外，在海外信托架构设立中，新加坡的信托法律法规非常完善，且是独立主权国家，是除了开曼等离岸岛屿之外，在亚太地区候选地。新加坡法制健全、监管严格，违法成本很高。因此，新加坡财富管理和私人银行行业整体声誉良好。

       新加坡的财富管理环境是被很多高净值人士认可。在新加坡，个人所得税最高不超过20%，公司所得税最高22%，且没有资本利得税，没有遗产税。与之相对比的是，特朗普政府税改后，美国个人所得税最高税率为37%，企业所得税统一为21%；欧盟国家个人所得税平均高达36%；企业所得税平均水平为21%。在新加坡，财富管理行业一直享有丰厚的税收优惠政策。

       三、科技赋能

       近年来，银行在金融科技、数字化业务投入力度加大的趋势明确，金融科技成为银行业转型升级的重要推动力和未来发展的发力点。新加坡金融基础设施发达，规制相对完善，为金融科技发展提供了友善氛围，造就了一批专注于垂直行业的知名企业，如：超级应用Grab、跨境支付企业InstaRem、全数字保险公司新加坡人寿、在线投资管理公司StashAway、大华银行旗下雷蛇（Razer）、中小企业融资平台Validus、机器人投顾公司Bambu等。新加坡金融科技企业在东盟乃至RCEP区域表现活跃，吸引大批资金涌入。2021年，东盟金融科技企业共计获得35亿美元融资，是2020年的三倍。新加坡金融科技企业获得其中的44%，约合16亿美元。2021年前9个月，Grab金融集团、Nium、M-Daq、FinAccel、BigPay、Matrixport、MatchMove这7家新加坡金融科技公司各自斩获价值1亿美元以上的融资。2021年Grab以400亿美元收购美国Altimeter Growth，同年12月2日，Grab登陆纳斯达克，成为在美国上市的最大东盟企业。这些企业各自发挥所长，共同推动新加坡、东盟乃至RCEP区域金融科技发展壮大。

       除了良好的商业环境和领先的金融发展，新加坡还在持续打造新加坡金融科技的影响力。自2016年开始，新加坡金融管理局连续两年主办「新加坡金融科技峰会（Singapore Fintech Festival, SFF）」，是全球最大的金融科技盛会之一，每年吸引来自100多个国家、超过30000名参与者以及5000多家公司参加，包括金融科技公司、政策制定者、金融业领袖、私募基金、风投和学者。新加坡金融科技峰会也是新加坡繁荣的金融环境、包容的科技能力的集中展示。

       财富管理是现代金融的核心功能之一，也是国际金融中心城市最耀眼的“明珠”。目前，我国大陆地区已有北京、上海、深圳、杭州、广州、青岛等城市提出打造“国际财富管理中心”的主张，各地纷纷提出建设财富管理中心的规划和举措。在面对全球顶尖财富管理中心之间竞争激烈的现实环境下，新加坡建设全球财富管理中心的经验值得借鉴。

       （本文系“2022年度服务经济与上海国际金融中心建设研究基地”课题：对标国际打造上海资产财富管理中心的对策思路研究”、“ 2022年度上海金融科技研究中心（上海市高校智库）课题：境外财资中心发展的典型经验及对上海的启示”阶段性成果）